Cómo calcular el flujo de caja operativo de acreedores
El flujo de operación se refiere a la variación neta de caja de su empresa durante un período determinado, basándose únicamente en las actividades de negocio principales. Los acreedores tienen interés en su flujo de caja operativo al momento de decidir si está bien posicionado para asumir una deuda adicional.
Fórmula básica
La fórmula básica para el flujo de caja operativo es ganancias antes de intereses e impuestos, o EBIT, más depreciación y menos impuestos. Esta ecuación refleja el flujo de caja a generar ganancias a partir periódica, mientras que el ajuste por el hecho de que la depreciación es un gasto no en efectivo y los impuestos a crear una salida de caja. A modo de ejemplo, suponga que su compañía hizo $ 150.000 en el EBIT en el trimestre anterior. La depreciación fue de $ 10.000 y los impuestos eran $ 35.000. Por lo tanto, de caja operativo es igual a $ 150.000 más $ 10.000, menos $ 35.000, que es de $ 125.000.
Implicaciones flujo de efectivo
El flujo de operación es uno de un puñado de herramientas utilizadas por los acreedores para evaluar su capacidad de endeudamiento. En general, un fuerte flujo de caja operativo durante varios períodos refleja su capacidad para asumir la deuda o gasto adicional. el flujo de caja operativo bajo o negativo, sería difícil para un acreedor para justificar un préstamo. La inversión en expansión o diversificación de alternativas a tomar una nueva deuda con el flujo de caja fuerte.