Vs. 203K FHA La rehabilitación convencional Hipoteca
En algunos mercados de vivienda, casas económicas tienen un precio alto. A cambio de una vivienda a bajo precio, el comprador debe invertir más tiempo y dinero en la rehabilitación de la propiedad descuidado, abandonado o actos de vandalismo sólo para traerlo a la altura. Los propietarios de viviendas también pueden necesitar para llevar a cabo una amplia diferida de mantenimiento o reparación de daños, causados por incendio o desastre natural a sus hogares, que puede agregar fácilmente hasta decenas de miles de dólares. La Administración Federal de Vivienda y prestamistas ofrecen hipotecas convencionales de rehabilitación para financiar los costos de renovación.
tipos
prestamistas convencionales ofrecen más variedad que la FHA, que sólo ofrece el programa de 203k. préstamos de rehabilitación no gubernamentales incluyen préstamos para la construcción - financiación a corto plazo debido a la finalización de la obra - y la construcción-a-permanentes programas de financiación, en la que el préstamo de la construcción se convierte en un préstamo hipotecario normal, como Renovación HomeStyle de Fannie Mae préstamo.
203k préstamo de rehabilitación de la FHA es similar a la construcción-a-permanente de financiación. Combina el dinero necesario para comprar o refinanciar la casa - además de los fondos para hacer reparaciones - en un solo préstamo por hasta 30 años después de que se complete el trabajo.
préstamos de rehabilitación convencionales generalmente financian ocupadas por sus propietarios, de uno a propiedades de unidades múltiples, así como segundas residencias y propiedades de inversión. Financian la rehabilitación de condominios aprobados (Fannie Mae-bajo garantia), cooperativa de viviendas y propiedades de desarrollo de unidades planificadas (PUD).
FHA sólo financia viviendas ocupadas por sus propietarios que tienen de uno a cuatro unidades de condominios, en proyectos aprobados por la FHA y cierta "Uso mixto" propiedades que tienen zonificación residencial y comercial.
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Caracteristicas
FHA 203k préstamos requieren un 3,5 por ciento de pago o un 3,5 por ciento de capital después de las mejoras, basado en el nuevo valor. El préstamo se paga durante la vida del préstamo, generalmente 30 años.
financiación convencional típicamente requiere un alto puntaje de crédito y pago inicial. En las operaciones de refinanciamiento, el hogar requiere de suficiente capital para hacer las mejoras. El hogar debe tener equidad después de las reparaciones se han completado, basado en el nuevo valor de tasación. préstamos de rehabilitación de Fannie Mae se pagan durante un plazo de préstamo de 15 o 30 años. préstamos de construcción son debido a la finalización de la obra. A los propietarios de viviendas pueden refinanciar la casa y dinero en efectivo en el nuevo valor a pagar al prestamista.
Las evaluaciones se llevan a cabo antes de que el prestamista aprueba el préstamo y se completa después del trabajo.
tamaño
cantidades mínimas y máximas de préstamos para préstamos de rehabilitación convencionales dependen del prestamista y el límite de préstamo que se conforma de la zona.
En un préstamo 203k, "el costo de la rehabilitación debe ser de al menos $ 5.000, pero el valor total de la propiedad todavía debe caer dentro de los límites de la hipoteca de la FHA para la zona," según el Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano, que establece las tapas de préstamo de la FHA cada año. límites de los préstamos son menores en las zonas donde los precios son bajos y moderados, y mayor en las zonas de alto precio.
El valor del préstamo-a-(LTV) es la cantidad del préstamo expresado como un porcentaje del valor estimado de la casa después de la rehabilitación. LTV máximo de la FHA es 97,75 por ciento. Los préstamos convencionales requieren entre 95 y 80 por ciento LTV, dependiendo del tipo de propiedad y las calificaciones de crédito del prestatario.
beneficios
El principal atractivo de los programas asegurados por la FHA son los estándares de calificación de crédito relativamente flexibles, bajo pago y protección financiera adicional para el prestatario y el prestamista. FHA puede reembolsar al prestamista con un pago de un reclamo parcial de una sola vez si el prestatario en los pagos, pero es capaz de empezar a pagar. FHA también paga al prestamista por pérdidas si el dueño de la casa no efectúa los pagos y termina en proceso de ejecución.
Video: ¿Qué es un préstamo de FHA?
La ventaja de un préstamo convencional-construcción-de-estilo permanente, como Fannie Mae es que el prestatario sólo tiene un proceso de solicitud y uno de cierre. Usted puede comprar una casa y repararlo sin tener que sacar una segunda hipoteca más cara, como un préstamo o una línea de crédito. También se puede utilizar como una herramienta de refinanciación de una hipoteca existente, lo que permite a los propietarios de viviendas prestatario fondos para su renovación sin tener que pagar de nuevo poco después de la construcción.
préstamos de construcción convencionales se benefician los inversores y los que sólo tienen los fondos temporalmente. Los inversores que "dar la vuelta" propiedades para un beneficio dentro de los 90 días de la compra de ellos son buenos candidatos para este tipo de préstamos.
Identificación
préstamos de rehabilitación convencionales permiten a los prestatarios para hacer renovaciones significativas a partir de cero. préstamos de construcción permiten a los prestatarios para demoler y construir una nueva estructura de marcas.
límites de la FHA trabajan para propiedades que son al menos un Antiguo- es decir, sin la nueva construcción año. Hogares que han sido o serán demolidas durante la renovación son elegibles, pero la fundación deben permanecer intactos. Las mejoras pueden variar de leves - como hacer mejoras de eficiencia de energía - a mayor, tales como la reconstrucción estructural y la conversión a un uno a la propiedad de cuatro unidades.